Average True
Range, also called Wilder's Volatility Index,
defines the true range as the greatest of
the difference between:
þ this
period's high and low
þ the
previous period's close and this period's
high
þ the
previous period's close and this period's
low
The discussions
on Volatility (Chaikin's), Option Volatility,
and Standard Deviation explain the interpretation
of other volatility indicators
El
Average True Range, tambien llamado Wilder´s
Volatility Index, define el rango verdadero
como la mayor diferencia entre:
- El
maximo y el minimo de un periodo
- El
cierre anterior sobre el maximo actual
- El
cierre anterios sobre el minimo actual.
La
descripción del Volatility, el Option
Volatility y el Standard Deviation, explica
la interpretacion de los otros indicadores
de volatilidad.
